Position Sizing คืออะไร? คำนวณขนาดไม้จาก % ความเสี่ยงต่อไม้

สองคนที่เข้าเทรดจุดเดียวกัน วาง Stop Loss ที่เดียวกัน อาจได้ผลต่างกันมากเพียงเพราะเปิดขนาดไม้ไม่เท่ากัน Position Sizing คือการตัดสินขนาดไม้จากเงินที่ยอมเสียในไม้นั้น แทนการเลือกจากความมั่นใจหรือจากตัวเลขที่ใช้จนเคยชิน บทความนี้อธิบายสูตร การปัดเศษ และตัวอย่างทั้งคู่เงินและทองคำ

ตัวเลขเป็นตัวอย่างเพื่อประกอบบทความ · ตรวจเงื่อนไขของโบรกเกอร์ก่อนเทรดจริง

สรุปสาระสำคัญ

• กำหนดเงินที่ยอมเสี่ยงเป็น % ของทุนก่อน แล้วคำนวณขนาดไม้ย้อนกลับจากระยะ Stop Loss
• สูตรคือ lot = เงินที่เสี่ยง ÷ (ระยะ SL × มูลค่าต่อ pip ของ 1 lot) ใช้ได้กับทุกสัญลักษณ์ถ้ารู้มูลค่าต่อหน่วยราคา
• ปัดลงตาม Volume step เสมอ เพื่อไม่ให้ความเสี่ยงจริงเกินที่ตั้งใจ
• เมื่อ Stop Loss กว้างขึ้น ขนาดไม้เล็กลงเอง ความเสี่ยงเป็นเงินจึงเกือบเท่าเดิมทุกไม้
• ขนาดไม้ที่คำนวณถูกต้องช่วยคุมความเสียหายต่อไม้ แต่ไม่ได้ทำให้วิธีเทรดนั้นทำกำไร

Position Sizing คืออะไร

Position Sizing คือการกำหนดขนาดสถานะของแต่ละไม้ให้สอดคล้องกับความเสี่ยงที่ยอมรับได้ วิธีที่ใช้กันแพร่หลายคือ Fixed Fractional หรือเสี่ยงเป็นสัดส่วนคงที่ของทุนทุกไม้ เช่น 1% ของ Equity ขนาดไม้จึงไม่ได้ตายตัว แต่เปลี่ยนตามระยะ Stop Loss และขนาดทุนในขณะนั้น

ลำดับความคิดที่ถูกคือ วาง Stop Loss จากโครงสร้างราคาก่อน แล้วค่อยถามว่าขนาดไม้เท่าไรทำให้ขาดทุนที่จุดนั้นเท่ากับเงินที่ยอมเสีย ไม่ใช่เลือกขนาดไม้ก่อนแล้วบีบ Stop Loss ให้แคบพอ ตามที่อธิบายใน Stop Loss และ Risk:Reward

สูตรคำนวณขนาดไม้

lot = เงินที่เสี่ยง ÷ ขาดทุนต่อ 1 lot ถ้าโดน Stop Loss ส่วนขาดทุนต่อ 1 lot คือระยะ Stop Loss คูณมูลค่าต่อ pip ของ 1 lot ภาพด้านล่างใช้บัญชีตัวอย่าง 5,000 ดอลลาร์ เสี่ยง 1% ต่อไม้ หรือ 50 ดอลลาร์ แล้วคำนวณสองสัญลักษณ์ด้วยสูตรเดียวกัน

EURUSD วาง Stop Loss 30 pips ขาดทุนต่อ 1 lot คือ 30 × 10 = 300 ดอลลาร์ ได้ 50 ÷ 300 = 0.1667 ปัดลงเป็น 0.16 lot ความเสี่ยงจริง 48 ดอลลาร์ ส่วน XAUUSD ที่สัญญา 100 ออนซ์ วาง Stop Loss ห่าง 6.50 ดอลลาร์ ขาดทุนต่อ 1 lot คือ 650 ดอลลาร์ ได้ 0.0769 ปัดลงเป็น 0.07 lot ความเสี่ยงจริง 45.50 ดอลลาร์ ทั้งสองไม้เสี่ยงไม่เกิน 50 ดอลลาร์ แม้ขนาดไม้จะต่างกันเกินสองเท่า

คำนวณทีละขั้นใน MT5

• ดู Equity ปัจจุบัน — คูณด้วย % ที่กำหนดไว้ เช่น 5,000 × 1% = 50 ดอลลาร์
• วัดระยะ Stop Loss — จากราคาเข้าถึงจุด Stop เป็น pip หรือเป็นระยะราคา
• หามูลค่าต่อหน่วยราคาของ 1 lot — จากหน้าต่าง Specification ใช้ Tick size และ Tick value: ขาดทุนต่อ 1 lot = ระยะ SL ÷ Tick size × Tick value
• หารแล้วปัดลง — ให้ตรงกับ Volume step ของสัญลักษณ์นั้น
• ตรวจกลับ — ขนาดไม้ × ขาดทุนต่อ 1 lot ต้องไม่เกินเงินที่ตั้งใจเสี่ยง

รายละเอียดเรื่องมูลค่าต่อ pip อยู่ใน Pip และ Point และขนาดสัญญาใน Lot คืออะไร

ทองคำต้องระวังอะไร

XAUUSD มักมีขนาดสัญญา 100 ออนซ์ต่อ lot แต่บางโบรกเกอร์ใช้ขนาดต่างออกไป และคำว่า pip ของทองก็นิยามต่างกัน วิธีที่ปลอดภัยคือคิดเป็นระยะราคาเป็นดอลลาร์ ทองมักแกว่งเป็นระยะกว้างกว่าคู่เงินหลัก Stop Loss ที่สมเหตุผลจึงมักกว้างกว่า และขนาดไม้ที่ได้จากสูตรก็เล็กลงตาม อ่านเพิ่มใน เทรดทองคำ XAUUSD

ทำไมต้องปัดลง

MT5 เปิดได้เฉพาะขนาดที่ตรงกับ Volume step ซึ่งมักเป็น 0.01 lot ผลจากสูตรจึงต้องปัดเสมอ การปัดขึ้นทำให้ความเสี่ยงเกินค่าที่ตั้งไว้เล็กน้อยทุกไม้ และถ้าผลลัพธ์ต่ำกว่าขนาดขั้นต่ำของสัญลักษณ์ คำตอบที่ถูกคือไม่เปิดไม้นั้น หรือหาจุด Stop Loss ที่เหมาะกว่า ไม่ใช่เปิดขนาดขั้นต่ำทั้งที่เสี่ยงเกินแผน

ทำไม % คงที่ทำให้ความเสี่ยงคงที่

ตารางด้านขวาของภาพเทียบ EURUSD สามระยะ Stop Loss ถ้าใช้ % คงที่ ได้ 0.33, 0.16 และ 0.08 lot ความเสี่ยงอยู่ที่ 48 ถึง 49.50 ดอลลาร์ทุกไม้ แต่ถ้าใช้ 0.16 lot ทุกไม้ ความเสี่ยงคือ 24, 48 และ 96 ดอลลาร์ ไม้ที่ Stop Loss กว้างสุดเสี่ยงเป็น 4 เท่าของไม้ที่แคบสุด ทั้งที่ดูเหมือนเทรดขนาดเดิม

อีกข้อดีคือความเสี่ยงปรับตามทุนเอง ถ้า Equity ลดเหลือ 4,500 ดอลลาร์ 1% จะเหลือ 45 ดอลลาร์ ขนาดไม้เล็กลงในช่วงที่ขาดทุน และโตขึ้นช้า ๆ เมื่อทุนเพิ่ม ผลนี้ช่วยให้ทุนไม่ลดลงเร็วเกินไปในช่วงแพ้ติดกัน

เสี่ยงกี่ % ต่อไม้

ตัวเลขที่มักถูกพูดถึงคือราว 0.5 ถึง 2% ต่อไม้ แต่ไม่มีค่าที่ถูกสำหรับทุกคน สิ่งที่ควรใช้ตัดสินคือจำนวนไม้แพ้ติดกันที่ต้องทนได้ และ Drawdown ที่รับได้จริงทั้งทางเงินและทางใจ ยิ่ง % ต่อไม้สูง โอกาสที่ทุนจะลดลงลึกจนไปต่อไม่ได้ก็เพิ่มเร็วกว่าที่คาด ดูตัวเลขจำลองได้ใน Risk of Ruin

บัญชีสกุลอื่นและหลายไม้พร้อมกัน

• บัญชีไม่ใช่ดอลลาร์ — ขาดทุนต่อ lot ที่คิดเป็นดอลลาร์ต้องแปลงเป็นสกุลของบัญชีก่อน ควรตรวจว่าค่าที่ใช้คำนวณเป็นสกุลเงินอะไร
• หลายไม้พร้อมกัน — รวมความเสี่ยงของทุกไม้ที่เปิดอยู่ โดยเฉพาะคู่ที่เคลื่อนไหวไปทางเดียวกัน
• ต้นทุนและ Slippage — ทำให้ขาดทุนจริงเกินค่าที่คำนวณได้เล็กน้อย ควรเผื่อไว้

ความผิดพลาดที่พบบ่อย

• ใช้ขนาดไม้เท่ากันทุกไม้ — ความเสี่ยงเปลี่ยนตามระยะ Stop Loss โดยไม่รู้ตัว
• คิดจากเงินฝากตั้งต้น — แทน Equity ปัจจุบัน
• ปัดขึ้น — หรือเปิดขนาดขั้นต่ำทั้งที่สูตรบอกว่าเล็กกว่านั้น
• ใช้มูลค่าต่อ pip ของคู่เงินกับทองคำ — ทำให้ความเสี่ยงผิดหลายเท่า
• เพิ่ม % หลังขาดทุนเพื่อเอาคืน — ทำให้ช่วงแย่ลึกกว่าเดิม

สรุป

Position Sizing เปลี่ยนคำถามจาก "เปิดกี่ lot ดี" เป็น "ถ้าผิดจะเสียเท่าไร" เมื่อคำนวณจาก % ของทุนและระยะ Stop Loss แล้วปัดลงทุกครั้ง ทุกไม้จะมีความเสี่ยงใกล้เคียงกันและรู้ล่วงหน้า ขั้นต่อไปคือเข้าใจว่าความเสี่ยงต่อไม้สะสมเป็นการลดลงของทุนอย่างไรใน Drawdown คืออะไร